Technika IchimokuGiełda, podróże i książki oczami inwestora :-)

Net Commitments of Futures Traders

Dziś w ramach „pigułki” edukacyjną przedstawię zestawienie pozycji w kontraktach terminowych na S&P500. W USA takie dane są publikowane raz w tygodniu – co piątek.

Na tym zestawieniu zaznaczyłem ważne według mnie wskazówki płynące z tego raportu. Po pierwsze najsilniejsza grupa (Commercial, czyli grubaski) zwiększyła istotnie pozycje na spadki. Po drugie grupa Small Speculators, czy w slangu giełdowym „drobnica” zwiększyła przewagę longów z 46 do 57%. Innymi słowy teraz jest przewaga wierzących we wzrosty w obozie drobnych spekulantów.

Jak myślicie kto ma rację, gruby czy drobni?

Więcej o tematyce raportów koncentracji pozycji ukaże się niebawem w moim artykule do Equity.

Standardowo można mnie także o raporty koncentracji popytać na szkoleniach 😉

Bardzo często utrwalany jest stereotyp, że wykształcenie to bardzo dobra inwestycja. Póki co u nas można studiować za darmo. Lecz w USA trzeba się liczyć ze sporymi kosztami. Gdybyście mieli do wyboru kupno Ferrari lub pójście na studia co byście wybrali? Rozwiń »

USD/PLN - interwał dzienny

We wrześniowej analizie dolara zasugerowałem, że po dojściu do 78,6% Fibo czas na korektę. Co dalej się wydarzyło bardzo łatwo można teraz samodzielnie ocenić 🙂

Z kolei zapowiadana korekta zatrzymała się na 50% zniesieniu Fibonacciego. Jest to nieprzypadkowy rejon cenowy, z którego może nas czekać atak na ostatnie szczyty 😉 Tylko jeszcze jedna mała uwaga. NBP może interweniować by złotówka zbyt mocno się nie osłabiła. Chroni przez to nasz kraj przed wzrostem zadłużenia powyżej 55 procent PKB, gdyż jest ono denominowane w walutach obcych. Dlatego należy zachować czujność.

Dodam jeszcze małą ciekawostkę. Na powyższym wykresie zaznaczyłem miejsce, gdzie po raz pierwszy rozpocząłem definitywnie obstawiać wzrosty dolara. Było to przy cenie nieco ponad 2,7zł. (Link do wpisu). Wcześniej w maju 2011 określiłem 2,64zł jako dołek na dłuższy okres czasu i do tej pory nie zeszliśmy poniżej tego poziomu (Link do wpisu). W kolejnych wpisach podkreślałem siłę dolara (Link).

To tyle z historii. Chcę tylko pokazać, że giełda nie jest chaosem i da się ją rozszyfrować. Efekty mojej pracy można zaobserwować na blogu. Na szkoleniach pokazuję drogę jak to robić. Pokazuję na czym bazuję na co dzień i jak to wykorzystuję.

Nie ma tutaj chwytliwych banerów zapraszających na szkolenia, czy kolorowych reklam na portalach tematycznych. Nie zależy mi na „masówkach”. Prowadziłem  wielokrotnie zajęcia nawet w 2os. grupach. Bazuję na zdrowym rozsądku kursantów.

Jeśli ktoś woli iść na szkolenie dlatego, że w ofercie są ładne hasełka marketingowe, a z prowadzących robi się herosów, a nikt nie widział ani jednej ich trafnej analizy, to i tak na takie szkolenie pójdzie.

Jeśli ktoś woli na podstawie obserwacji bazy merytorycznej, czy trafności analiz pójść do danego trenera, to i tak pójdzie.

Gwałtowne fluktuacje na rynku w minionych 3 miesięcach wypłukały ze środków bardzo dużo indywidualnych inwestorów. Najczęściej tych, którzy weszli na rynek bez odpowiedniego przygotowania. Jest to niestety bardzo smutne.

Warto zatem się rozwijać i czytać ze zrozumieniem literaturę giełdową. Kiedy ja zaczynałem czytałem ich ogromne ilości, lecz bardzo dużo książek okazało się totalnie nieprzydatnych. Często pisały je osoby nie potrafiące zarabiać na giełdzie. Wtedy bardzo brakowało mi książki z praktycznymi wskazówkami od osób biegle znających nasz rodzimy rynek.  Z biegiem czasu postanowiłem uzupełnić lukę na rynku wydawniczym, tak by nowi adepci rynku mieli już łatwiej. By książka miało bardzo silny wymiar merytoryczny, napisałem ją wspólnie z wybitnymi ekspertami giełdowymi. Co siedemnaście głów to nie jedna 🙂

I tak powstała książka „Sukces na giełdzie”.

Dlaczego warto ją przeczytać? Poniżej 7 powodów:

1) Pojawiają się niezwykle skuteczne autorskie formacje, jak na przykład „wiszące grona”, o których nie przeczyta się nigdzie indziej. Rozwiń »

fw20z11 - interwał dzienny

Powoli dotarliśmy do końcówki zapory na rynku kontraktów. Dodatkowo mamy 50% zniesienie Fibonacciego. Jesteśmy także pod poziomem szczytu z 31 sierpnia. Jest to zatem ciekawy rejon cenowy, który warto obserwować.

Jeśli zamkniemy się na koniec sesji powyżej tych wszystkich blokad i nie zostanie te wybicie zanegowanie, gdy większość graczy wróci z długiego weekendu, to byki będą na zwycięskiej pozycji.

Póki jednak jesteśmy poniżej tych zapór, preferowana jest gra na spadki. Jest to dobre miejsce na pozycje short, ze względu na bliskość miejsca na ustawienie logicznego SL. Pamiętajmy jednak, iż średnioterminowy trend został jakiś czas temu ustalony na wzrostowy. Dlatego nie należy angażować zbyt dużo środków w grę na spadki i obowiązkowo pamiętajmy o logicznym SL. (Więcej o ustawianiu logicznych SL omawiam na szkoleniach)

Inna sprawa, że jesteśmy teraz w potencjalnym miejscu, gdzie może nastąpić odwrócenie trendu. Takie miejsca są ciekawe, gdyż można podpiąć się pod nowy trend już na początku jego formowania 🙂

Jednak dopiero po zmianie trendu krótkoterminowego na spadkowy, będzie można rozważać zmianę tendencji średnioterminowej.

FCOPPER - interwał dzienny

Strategia wejścia na wybicie opisywana niedawno przyniosła wymierne rezultaty. Był to łatwy zarobek na longach zarówno na miedzi, jak i na kontraktach. Wystarczyło jedynie cierpliwie poczekać. Wszystko poszło zgodnie z planem. Dla przypomnienia, fragment wpisu z 24.10.2011:

Póki co nie mamy żadnego ciekawego miejsca na miedzi na dzień dzisiejszy. Warto jednak zastanowić się nad przyszłymi i gdy kurs tam dojdzie – po prostu zareagować.

Pierwsze miejsce to poziom 346-347. Zamknięcie świecy dziennej powyżej tego poziomu sugeruje dalsze wzrosty na miedzi do górnych krawędzi chmury. Będzie to także zwiastun dalszych wzrostów na naszym parkiecie.

Oczekiwany zakres ruchu na miedzi został prawie wykonany. W tym miejscu można zamknąć wszystkie pozycje na wzrost, obserwując dalszy przebieg wydarzeń. Z tych rejonów oczekiwałbym wystąpienia jakiejś korekty, gdyż dodatkowo zatrzymaliśmy się na 50% zniesieniu Fibonacciego. Korekta jeśli nabierze impetu może się przekształcić w kolejny duży impuls spadkowy.

PLN Index - interwał dzienny

Czasem warto poglądowo rzucić okiem na PLN INDEX, który określa wartość naszej waluty na tle innych. Nasza rodzima Złotówka po silnej przecenie wykonała ruch znoszący 38,2% spadków. Dodatkowo zatrzymała się w obszarze chmury, który jest nieprzypadkowym miejscem.

Obecnie myślę, że warto obserwować krótkoterminową linię trendu wzrostowego. Jej przełamanie będzie sugerowało powrót do kontynuacji mniejszych lub większych spadków. Warto mieć to na uwadze planując zagraniczne eskapady 😉

Copper Future - interwał dzienny

Kontrakty terminowe fw20z11 nie sforsowały jeszcze opisywanej uprzednio zapory. Pozostaje tam dalej ciekawe miejsce do gry na spadki, lecz jest to gra przeciwko trendowi głównemu. Paradoksalnie nie wiadomo jednak czy przypadkiem trend się obecnie nie zmienia. Pozostaje, więc sporo niepewności. Mnie interesują jedynie silne ruchy, które są jednocześnie w miarę bezpieczne. Muszę więc mieć teoretyczną „pewność” gdzie ostatecznie podąży rynek. A gdy nie wiadomo gdzie podąży ostatecznie rynek, warto przyjrzeć się miedzi. KGHM stanowiący znaczący udział w indeksie wig20 nie pozostaje wobec niej obojętny.

Póki co nie mamy żadnego ciekawego miejsca na miedzi na dzień dzisiejszy. Warto jednak zastanowić się nad przyszłymi i gdy kurs tam dojdzie – po prostu zareagować.

Pierwsze miejsce to poziom 346-347. Zamknięcie świecy dziennej powyżej tego poziomu sugeruje dalsze wzrosty na miedzi do górnych krawędzi chmury. Będzie to także zwiastun dalszych wzrostów na naszym parkiecie.

Drugie miejsce to poziom 300. Od tego miejsca ruszyła korekta, która zniosła 38,2% ruchu spadkowego. Zejście poniżej tego poziomu, będzie sugerowało koniec korekty wzrostowej na miedzi. Należy wtedy oczekiwać kolejnego impulsu spadkowego. Analogicznie rzecz biorąc na naszej giełdzie powinny zagościć silniejsze spadki.

Pozostaje zatem oczekiwać na wyklarowanie się kierunku na rynku. Potem wystarczy już tylko podpiąć się do głównego trendu. Proste jak budowa cepa. Trzeba tylko cierpliwie czekać na rozstrzygnięcie.

Kluczowa zasada zarabiania na giełdzie: Bądź cierpliwy, nie bądź chciwy 🙂

Dla zainteresowanych, różne w tym autorskie metodologie dołączania się do trendu głównego omawiam szerzej na szkoleniach. 😉

Kilka dni temu w komentarzach został poruszony temat analizy liczby otwartych pozycji na kontraktach terminowych. Jest to na tyle ciekawy aspekt, że przedstawiam go w formie wpisu 😉

Pamiętajmy, że do zajmowania pozycji analiza LOP nie jest żadną podstawą. Można ją jednak traktować jako dopełnienie do własnych analiz lub po prostu jako ciekawostkę. Rozwiń »

Kontrakty terminowe na indeks wig20 - interwał dzienny

Od czasu przebicia zapory opisywanej 8 października powoli ponownie dochodzimy do kolejnego ciekawego miejsca.

Siły byków zostaną tam poddanie próbie, gdyż zbliżamy się do silnego chmurnego oporu. Rozpoczyna się on w okolicy 2350 i jest dosyć szeroki. Obserwujmy więc przebieg tego starcia. Można także zrealizować już częściowo wypracowany zysk na akcjach oraz zrealizować część zysku z longów na kontraktach terminowych. Piątkowe wysokie zamknięcie indeksu S&P500 w USA, powinno sprzyjać realizacji zysków po dobrych cenach.

Jeśli wynik testu zapory będzie dla byków negatywny, oznaczać to będzie początek zamiany tendencji na rynku. Spadki wtedy znów zagoszczą na parkiecie.

Jako ciekawostkę dodam, że na czwartkowej sesji (13.10.2011) zamknięto ponad 3,8 tys. longów. Obecna liczba otwartych pozycji na serii grudniowej wynosi 80 042. (W czwartek 6.10.2011 wynosiła ona 85 177)

Nikkei - interwał miesięczny (lata 1981 - 2011)

Spotkałem się niedawno ze stwierdzeniem, że po takich dużych spadkach teraz musi dużo rosnąć, bo po prostu „musi”. Dla schłodzenia zapędów wszystkich wyznawców tej samej idei przedstawiam wykres japońskiego indeksu NIKKEI. Od 1990 roku Japończycy są bessie. Daje to już ponad dwie dekady bessy. Niedźwiedzie rządzą niepodzielnie 😉

Pamiętajmy więc, że to rynek rozdaje karty i zawsze ma on ostateczne słowo 😉 On nic nie musi. On jedynie może.

Dziękuję serdecznie za udział wszystkim uczestnikom. Było mi bardzo miło poprowadzić dla Was to szkolenie  i dziękuję za niesamowitą atmosferę 🙂

Po długich pertraktacjach na prośbę Artura zostało zorganizowane szkolenie podstawowe z cyklu „Esencja spekulacji”. Bardzo cieszy fakt, że są ludzie rządni praktycznej wiedzy. Cieszy także coraz większe zaangażowanie płci pięknej w poznawanie tajników giełdowej spekulacji.

Na zakończenie zrobiliśmy dziś także aktualną ocenę bieżącej sytuacji rynkowej. Wnioski na pewno dają do myślenia. Czeka nas ciekawy tydzień 😉

W związku z licznymi zapytaniami o ich wskazania informuję, iż obecnie one milczą.

Oscylator 1.0 powoli zmierza do strefy wykupienia rynku, lecz mimo wszystko trochę mu brakuje.

fw20z11 - interwał dzienny

Korekta spadków, o której początku dałem znać po sesji 4 października ( link ), zatrzymała się w nieprzypadkowym rejonie cenowym (m.in. 78,6% Fibo + linia Kijun-sen + LT + kilka innych rzeczy).

Można się teraz spodziewać powrotu do trendu średnioterminowego, czyli spadków.

Przejście tej zapory zaneguje ten wariant. Dlatego SL ma obowiązkowo „pilnować tyłów” 😉

Jako ciekawostkę dodam, że policzyliśmy z zaprzyjaźnionym spekulantem potencjalną ilość pozycji krótkich jakie mógł otworzyć „grubasek”. Wyszło nam wg naszej metodologii liczenia ponad 18 tys. shortów. Nasze obliczenia potwierdził raport GPW o koncentracji otwartych pozycji ( link ). Pojawił się tam gracz posiadający 20%-25% otwartych pozycji na rynku.  😉